市场预期美联储2022年将加息4次，美股、房地产岌岌可危

如果美国股市下跌的幅度高达30%至40%，将会对您的退休储蓄造成大幅缩水，如何保护您的退休储蓄不受股市波动而缩水，并且将退休账户的资金保值增值最大化，成为很多人最关注的话题。

美国劳工部在2月10日（周四) 公布，今年1月份美国的通货膨胀率攀升至7.5%，继续创下1982年2月已来新高，给经济复苏和美联储的决策带来压力，2021年9月份美国的通货膨胀率达到5.4%； 2021年10月份美国的通货膨胀率达到6.2%；2021年11月份美国的通货膨胀率达到6.8%；2021年12月份美国的通货膨胀率达到7.0%。很多人担心辛苦赚来的钱放在自己手里或者存放在银行会不断贬值，所以把手头的钱纷纷抛向了股市和房市，希望可以最大可能地保全自己的财产。但是现在看来，这条路也要走不通了。

美联储加息 股市和房市重挫

为了对抗通货膨胀带来的物价飞升、市场低迷，多家投行预计，美联储今年最起码加息4次以上才能稳定如今的局面。在今年1月，美联储表示，缩减购债将在3月初结束。市场普遍认为美联储在3月加息已经是板上钉钉，不排除会一次性增加50个基点。在美联储抗击通胀以及开始收紧货币政策和流动性的背景下，美国的股市和房市近期均出现了不同程度的震荡。从美股市场的角度看，2022年的开局有些糟糕，美国三大股指均出现了不同程度的下挫，震荡频繁，不稳定性增强。美联储加息将给美股市场带来更大的挫折，从高点算，美国股市下跌的幅度可能会高达30%至40%。

新冠疫情爆发后，美联储从2020年年中开始，每月至少购买1200亿美元的国债和抵押贷款证券以进一步刺激经济，美联储明知道印钞对美国经济和就业实际没有多大帮助，完全不提美股、美债、房市泡沫化的风险。今天的美国股市，正处于过去一百年来第四次的超级泡沫当中，美国过去100年曾发生过三次的超级泡沫：1929年和2000年的股票，以及2006年的房地产。这一次超级泡沫，类似于1980年代的日本，是包括股市和房地产等多个泡沫叠加在一起，异常危险。当悲观情绪重新回到市场时，美国将出现历史上最大的财富消失。

首先，美国房地产泡沫是史无前例的。今天美国的房屋价格中位数和家庭收入中位数的比值创下了历史新高。2021年，美国房价涨幅超过20%，甚至超过了2006年。

其次，美国股票的投资者的行为更狂热和极端。他们相信股市会永远涨下去，所以一直在买买买。这是典型的泡沫参与者的心态。有趣的是，在其它发达国家，房价虽然也在上涨，但股票市场的表现却落后于美国。

第三，美国的债券价格同样显着高于世界上其它主要国家，债券利率也是史上最低。

第四，包括石油和重要金属在内的大宗商品价格同样高于趋势值(国际油价仍然没有达到2008年金融危机前的水平)。

最后，联合国公布的全球食品价格指数接近历史最高水平。

商品价格高企将会推高通货膨胀水平，并损害实际收入。回看2008年，大宗商品价格上涨和资产价格泡沫破裂，最终将会造成经济的重大损失。美股价格暴涨，美国的房子价格暴涨，一些人担心资产价格泡沫面临破灭风险。投资者们应该知道不管是牛市还是熊市都是有风险的，一不小心就会落入股市泡沫陷阱中。用股市行话来说，股票涨得太疯狂，就会出现股市泡沫，严重的会导致股市崩盘。

2007年，美国房地产泡沫的破裂造成的直接损失是10万亿美元，或者美国半年的GDP。但当时，债券市场只有垃圾债的价格有泡沫，而股票市场的泡沫则不大。而当房地产泡沫破裂后，美国的股市和债市也都遭受了重创。

如何将您的退休账户的资金保值增值最大化

近期十几位即将退休或已经退休人士打电话来咨询，他们担心他们的退休账户会受股市波动而大幅缩水，他们正在寻找本金不会随着股市下跌而亏损，同时又有收益增值空间的理财渠道。如果您即将退休或已经退休，并且您退休账户的投资组合中有50% - 100% 由股票组成，如果美国股市下跌的幅度高达30%至40%，将会对您的退休储蓄造成大幅缩水，如何保护您的退休储蓄不受股市波动而缩水，并且将退休账户的资金保值增值最大化，成为很多人最关注的话题。

许多在美华人只能靠公司提供的401K 、403B 、TSP计划中的投资储蓄或是自己购买的传统 IRA/罗斯 IRA退休账户上的投资来养老。由于401K 、403B 、TSP、IRA退休计划是在股票、证券市场上自行管理的投资，年景好的时候退休金收益很大，但遭遇股市下挫，不少人眼睁睁看着自己的401K 、403B 、TSP、IRA里的资金缩水。如果你年轻，可以等股市回来，但如果您临近退休或已经退休，恐怕就没有太多时间等股市反弹，股市大跌，退休金缩水，就会大大影响您的退休生活。尤其现在美国股市经常因为不稳定因素而常常下跌，如果您临近退休或已经是退休的人，如果不想退休账户的钱继续在股票基金证券市场上浮动，面临不可预知的投资风险，将退休账户里一半或者全部资金转到指数年金(Indexed Annuity) 是最安全可靠的退休规划策略。

指数年金让持有人至少保证了投资的本金和已赚到的利息免于受损，又可享受股市大涨时您获得较高回报的好处，而且是利滚利复利增长。指数年金分为两大类：一类是积累型年金（Accumulation Annuity），一类是收入型年金（Income Annuity）。积累型年金是注重现金值的年金，账户中的钱都是现金价值账户 ”account value” 真实的钱，积累型年金做到保本增值，市场涨的时候，您赚，但当市场跌的时候，不过当年您拿的利息为零，之前的胜利果实依然还在，account value不会因股市波动而有所减损。

以近十年指数历史数据表现来计算回报率，每两年一计算，100% 参与率，平均复利增长9%，没有任何费用，不用体检。指数型/积累型年金的现金价值账户就像是爬楼梯，一级一级往上走，最多原地踏步，但不会跌下去，透过把每段期间获得的利息并入本金里，继续累积利息，达到利滚利、钱滚钱的效果，并且复利滚存一辈子，提供终身收入及本金留子孙。

案例：一位62岁男性客户，他的401K退休账户的资金约有20.5万美元，他仍旧在同一个雇主工作，他不想承担市场风险，不想担心在退休期间401K退休账户里的钱有亏损的风险，保本安心，稳定增值，有终身收入及本金留子孙。他决定401K退休账户只留5千美元， 401K退休账户里的20万美元转到此款积累型年金来，他打算在70岁开始拿钱，领取退休金比例是6%， 70岁后的具体领取演示如下图：

可以看到，到82岁，累计领取$327,546美元退休金，剩余$559,157美元现金价值，总共$886,703美元，翻了4.4倍；到92岁，累计领取$699,816美元退休金，剩余$729,957美元现金价值，总共$1,429,773美元，翻了7.1倍；到100岁，累计领取$1,091,506美元退休金，剩余$810,082美元现金价值，总共$1,901,588美元，翻了9.5倍 (以上各种数据仅供参考，实际数据会因市场和个人因素而有所不同)。

哪些情况下，您会需要年金产品？
1、换了工作或提早退休，可以把前公司的401K 、403B 、TSP 退休帐户里的钱转到年金
2、如果您若仍旧是同一个雇主，年龄已超过59岁半，你便可以探询公司Human Resources 部门是否赞成rollover。如果可以，您便可以一次性rollover 401K里的资金至年金来，您不需要把所有的401K里的资金转到年金，您仍然可以contribute 钱至现在雇主资助的401K计划。
3、自己购买的传统 IRA/罗斯 IRA里的钱也可以转到年金
4、CD或银行有一大笔钱用不着者也可以转到年金
5、高净值人士通过购买年金的方式，将自己的财富传承给子女

信保理财顾问公司对无风险投资、各种避税投资有丰富的经验，专精于年金计划、退休规划、保险规划、教育基金规划及遗产规划，帮助您实现财富增值最大化。您只需要一个电话，我们提供免费线上咨询和免费估价，联合总裁 Steven Ting & Alice Wu亲自为您量身订作一个适合您的退休年金计划，电话： (240) 731-8283 或电邮 twservices888@gmail.com。