强化您的退休规划策略

作者张文进博士是注册首席顾问，理财规划师，退休顾问和高阶人寿保险顾问。他是正升财务顾问公司的总裁。正升财务顾问公司提供财务规划服务，并帮助投资者执行其计划。该公司的服务包括但不限于投资，保险，退休规划，教育资金和遗产规划，并欢迎您的财务咨询，电话: 240-479-2688，电邮: jchang@uprightplanning.com。

政府已经意识到终身收入的重要性。退休促进法允许雇主在公司的退休计划中增加年金。

年金旨在提供终身收入。年金可分为固定型或投资型，固定型年金提供固定收入。投资型年金的收入会根据投资结果而不同，如果年金的投资表现良好，收入会增加，如果年金的投资表现不佳，收入会减少。总的来说，投资者喜欢他们的收入增加而不是减少。

尽管投资型年金具有投资市场风险，且可能会丢本，但年金可以添加附加功能（通常需要支付一些额外费用），使它们可以用作混合型的“终身收入年金”。我们将解释终身收入年金的规则，并通过一些案例来探讨终身收入年金的运行方式，希望您可以利用年金的优势来强化您的退休规划策略。

“终身收入年金”提供终身收入，只要您活在世界，保险公司会持续提供收入，直到死亡才终止，即使您的年金投资价值早已经为零。它参与股市投资，如果年金的投资表现良好，收入会增加，如果年金的投资表现不佳，收入不会减少。这优于传统的投资型年金。

<案例1> 张先生决定将其50万元的IRA投资于投资型终身收入年金，他将提取5％做为终身收入，他最起码的终身保证收入为每年2万5千元。

情况1。如果张先生的年金价值持续下降并最终变为$ 0，会怎么样？张先生每年都会领到2万5千元，他的帐户价值持续下降，甚至降到$ 0时，都不会影响每年2万5千元的收入。

情况2。如果张先生的年金价值跟随股市上下波动，会怎么样？当年金价值上升时，张先生的年收入会跟着增加，当年金价值下降时，他的收入不会降低。假设一年后他的年金价值上升到56万元，则他的终身保证收入会增加到每年2万8千元。翌年，如果他的年金价值降至48万元，他的终身保证收入仍维持每年2万8千元。

有些年金在提款之前提供奖金，让您的保证值祇会上升，不会降低，确保有更高的保证收入。在每个周年纪念日，保险公司自动地锁定帐户价值或奖金价值中的较高者，做为计算终身保证收入的保证值。退休人员应考虑在退休前将一些IRA转移至年金，以确保退休时获得更高的终身保证收入。

<案例2>林先生计划在10年后退休。他决定将25万元从他之前的401K转移到年金，假设该年金每年提供6％的奖金。

情况3。如果林先生的年金帐户每年增长不足6％或负回报，会怎么样？该年金每年提供6％的奖金，十年后，林先生开始提款时，其保证值为40万元(25万元+25万元*6%每年*10年)，林先生的终身保证收入是每年2万元（假设提取40万元的5％），这是他终生的最低保证收入。

情况4。如果林先生的年金帐户上下波动超过6％，会怎么样？如果林先生的帐户价值上升超过6％，则他的保证值与他的帐户价值相同。如果林先生的账户价值随后增长不到6％，则他的保证值将增加之前账户价值的6％。举例来说，如果林先生的投资组合在第一年增加20％，那么他的保证价值为30万元。如果他的投资组合价值在第二年降至27万元，那么他的保证价值将上升6％至31万8千元。

某些年金提供还本的身故赔偿，先决条件是身故时年金帐户值必须大于$ 0，如果年金的帐户值降至零，则无身故赔偿。这类型的年金非常适合您的退休规划和遗产规划。

<案例3>王太太有一笔30万元的IRA来提供退休收入，她还考虑为女儿提供遗产。她可以用“终身收入附带身故赔偿年金”做为投资工具，终身收入提供她生活费，并满足其RMD，身故赔偿可为女儿留下至少30万元的遗产。

情况5。如果王太太已经提取了15万元的收入后辞世，她的女儿会获得什么？当王太太的帐户余额少于30万元时，她的女儿将获得30万元的身故赔偿。

情况6。如果王太太已经提取了18万元的收入后辞世，她的年金账户价值大于本金，她的女儿会获得什么？王太太的女儿将获得该账户值做为身故赔偿。举例来说，如果王太太去世时的帐户价值为35万元，那么她的女儿将获35万元的身故赔偿。

情况7。如果王太太在未开始提取任何收入之前就辞世，该怎么办？王女士的女儿将获得该帐户的价值或最低30万元的身故赔偿。举例来说，如果王太太去世时的账户价值为20万元，她的女儿将获得30万元。如果王太太去世时的账户价值为40万元，她的女儿将获得40万元。

我们已经经历过股市随时可能大跌，例如2020年的新冠疫情危机，2008年的金融海啸或2000年的科技泡沫。当这种情况发生时，退休人员希望有稳定的收入，而不是波动的收入。“终身收入年金”旨在提供稳定并保证的收入。如果死亡发生在股市大跌时期，您的受益人至少可以拿回您的本金。

“终身收入年金”为退休人员提供了终身保证收入，满足您的RMD要求，并为继承人提供遗产，无论您的IRA资产的大小皆可适用，非IRA资产也可适用。退休促进法允许雇主在公司的退休计划中增加年金，未来”终身收入年金”将在退休规划和遗产规划扮演重大角色。

总之，没有stretch IRA并无想像的那么可怕。重要的是，如何利用不同投资产品的特性，来妥善安排您的退休计划或遗产计划，可能是应付退休促进法的关键。

*张文进博士透过独立金融集团(IFG)提供证券及咨询服务，IFG是注册经纪交易商和注册投资顾问， FINRA/SIPC成员。正升财务顾问公司并非IFG附属机构。投资者应了解投资并不能保证盈利或保本

。所有年金合同保证，包括死亡理赔和年金支付率，均受发行保险公司的索赔支付能力和财务实力的约束。

年金是专为长期退休投资设计的。延税的收益都应缴纳所得税，如果在59岁半之前提款，还要缴纳10％的联邦所得税罚款。赎回时，合同的价值可能大于或小于投资总额。

对于年金奖金，通常来说，奖金越大，退保期越长，您的资金需要在年金中的时间就越长。而且，大多数红利年金对提早提款要么有比较高的退保费罚金，要么就得遵循红利归属时间表。有了红利归属时间表，您需要将您的钱留在年金中一定年限，以便从承诺的红利中充分受益。在这种情况下，如果您在退保期内提早取出钱，您可能会没收以前记入的全部或部分奖金。

这里介绍的案例研究只是假设性的，并不代表所有客户的经验。每个客户都有自己独特的情况，提出的案例研究仅用于说明常见情况。所提供的案例研究不应被解释为未来业绩或成功的保证。